Peer to peer lending

Z Wikipedie, otevřené encyklopedie
Skočit na: Navigace, Hledání

Peer-to-peer lending (známý též jako person-to-person lending, social lending či sociální půjčky, někdy také přímé úvěrování, zkratkou P2P lending, P2P půjčky a p2p půjčky) je půjčování lidem přímo od lidí za pomocí zprostředkovatele a online platformy. Uživatelé této online platformy přímo mezi sebou (peer to peer) uzavírají obchody.

Platformy v podobě online aukčních systémů, které slouží k prodeji zboží nebo služeb, jsou dnes již celkem běžným a všeobecně využívaným nástrojem. Patří k fenoménu sdílené ekonomiky, jejíž hlavními představiteli jsou např. společnosti UBER a Airbnb. Systém peer-to-peer půjček se od těchto prostředí prakticky neliší, jediný rozdíl spočívá v tom, že se zde neobchoduje se zbožím, ale s finančními prostředky, přesněji řečeno, setkávají se zde investoři s žadateli o drobné půjčky a uzavírají mezi sebou platné smlouvy o půjčkách. Jde o nový a pozvolna se rozmáhající trend sdílení nevyužitých prostředků na přímo mezi dvěma uživateli. Půjčky probíhají bez účasti bank, tedy i bez jejich vysokých poplatků, přes internetový portál, na kterém se na podmínkách domlouvají přímo klienti mezi sebou.

Historie[editovat | editovat zdroj]

Anglie[editovat | editovat zdroj]

První společností, která nabízela P2P půjčky je anglická firma Zopa. Tato firma byla založená v roce 2005 v Anglii a za dobu své působnosti už vyplatila více než 2,79 miliard liber.[1] Dalším výrazným hráčem v této oblasti se stala společnost Funding Circle. Její vznik se datuje k roku 2010 a až do června 2017 půjčila již více než 2,9 miliard liber.[2] Obě společnosti jsou členy Peer 2 Peer Finance Association (P2PFA), jejíž vznik jasně přispěl k rozšíření P2P platforem po celé Evropě.

USA[editovat | editovat zdroj]

V USA se začal trh s P2P půjčkami rozvíjet až o rok později, v únoru 2006. Tehdy byla založena společnost Prosper marketplace, kterou ještě v tom samém roce následovala společnost Lending Club. Obě společnosti sídlí v neoficiální P2P baště USA, v San Franciscu, a obě uzavřely partnerství se společností FOLIO Investing, aby vytvořily sekundární trh a zajistily lepší likviditu pohledávek. Lending Club je v současnosti s půjčkami přesahující hodnotu 31 miliard dolarů největší P2P platformou na světě.[3] Lending Club dokonce podstoupil v prosinci roku 2014 IPO8 a nyní se obchoduje na newyorské burze.[4]

Česká Republika[editovat | editovat zdroj]

Nejstarší podobnou platformou v České republice je společnost Bankerat, která funguje již od roku 2010. Boom tohoto způsobu půjčování začal ale až v roce 2015 spolu s P2P platformou Zonky, která na konci července 2017 půjčila v celkové hodnotě více než 1 miliardy korun.[5] Na jaře 2016 byla opětovně spuštěna služba Pujcmefirme.cz, která funguje na bázi P2B (peer to business). Tento princip úvěrování propojuje investory s podnikatelskými subjekty. Dalšími P2P platformami jsou v ČR např. Benefi nebo třeba Žlutý meloun.

Sdílená ekonomika[editovat | editovat zdroj]

Sdílená ekonomika, ke které patří i P2P platformy, je fenomén začátku 21. století. Je to produkt internetové doby, u jehož počátků stála technologický pokrok, v případě P2P půjček také ekonomická krize, která doslova na čas paralyzovala všechny banky. P2P půjčky, ostatně jako celá sdílená ekonomika, stojí na myšlence přímého spojení klient a vlastníka statku. Základním principem je tedy upozadění prostředníka, např. banky, hotelu či třeba taxislužby, a přímé poskytování statků vrstevníky vrstevníkům, což právě v překladu znamená peer-to-peer.

K nejznámějším zástupcům patří společnosti UBER, Airbnb, nebo v ČR Zonky. Tyto společnosti jsou pouze online platformy, nezávislý mechanismus, který zajišťuje zprostředkování nabídky a poptávky, efektivně propojuje a stará se i o automatizovanou distribuci peněz oběma směry, to vše za transparentních podmínek a za poplatek daleko nižší než v případě kamenných společností, tj. např. bank.[6][7]

Peer to peer lending platformy[editovat | editovat zdroj]

P2P platforma je tedy prostředí podobné online tržišti, které může být alternativou k bance. P2P lending platforma spojují žadatele o úvěr s těmi, kteří chtějí své peníze zhodnotit, chtějí investovat. Zájemcům také zařizují smluvní dokumentaci, udělují rating jednotlivým úvěrům, zajišťuje přijímání splátek na úvěry a rozúčtování těchto splátek jednotlivým investorům. Zajišťuje tedy celý proces od začátku až do konce.[8]

Peer to peer lending platformy v České republice[editovat | editovat zdroj]

Podmínkou fungování p2p platforem v České republice je licence platformy u České národní banky ve smyslu zákona o platebním styku 284/2009 Sb. P2P platforma tak musí být licencovaná jako Poskytovatel platební služby nebo Poskytovatel platební služby malého rozsahu. P2P půjčky nejsou v České republice považovány za spotřebitelský úvěr, a proto jsou poskytovány jako prosté zápůjčky ve smyslu Občanského zákoníku 89/2012 Sb.[8] V České republice působí různé p2p platformy:

Bankerat.cz

Banking-Online.cz

Benefi.cz

Ferratump2p.cz

Finx.cz

Prestito.cz

skyloan.cz

Zonky.cz

Žádost o P2P půjčku[editovat | editovat zdroj]

Samotné hledání investorů probíhá nejčastěji formou internetové aukce na vybrané platformě, kde žadatel o úvěr zadá poptávku a investor na to zareaguje nabídkou. Obě strany se však musí pohybovat v mezích nastavených platformou. Žadatel je často omezen maximální požadovanou částku a investor úrokem. Úrok se určuje třemi způsoby:

  • Úrok stanoví platforma na základě ratingu, který žadateli o půjčku přiřadí
  • Žadatel zadá maximální úrok, který chce a může akceptovat, investor může nabídnout úrok stejný nebo nižší
  • Platforma nebo žadatel stanoví pouze doporučený úrok, konečná nabídka je na investorovi.[9]

Poptávku žadatel doplní o účel a důvod půjčky, také uvede všechny potřebné údaje o své osobě, zaměstnání, příjmech a platforma porovná data s dalšími dostupnými, například z registrů dlužníků. S ohledem na zjištěné údaje může klientovi platforma přidělit rating s úrokem, popřípadě ho jen schválit. Přidělený úrok snížený o poplatek platformě je i výnos pro investory.[10]

Platforma od platformy se liší i v podmínkách pro schválení úvěru či podmínkách na investory. Zpravidla stačí jeden investor a je nutné získat celou požadovanou částku, ale jsou i platformy, kde musí být investorů více nebo nemusí být vybrána částka celá.[11]

Úspěšnost poptávky je ovlivněna její důvěryhodností. Čím víc ověřených informací, potvrzeních a relevantních dokladů poptávka obsahuje, tím pravděpodobněji najde své investory a dosáhne lepšího úroku. Investor sám může vyžadovat další informace a záruky, často v podobě nemovité zástavy, ručitele úvěru atd. I s dostatečnou dokumentací však nemusí být vyhráno. Zonky například od začátku ostrého provozu v červnu 2015 muselo odmítnout 80 % poptávek pro zadluženost žadatelů.[10]

Výše úroků P2P půjček[editovat | editovat zdroj]

Výše úroku nezávisí pouze na nabídce konkrétních investorů, ale i na samotné platformě. Například u společnosti Bankerat se roční úrok průměrné pohybuje mezi 35 a 45 %, u Benefi v průměru kolem 20 %, kdežto Zonky půjčují s úrokem mezi 3,99 a 15,99 %.[12] Banky oproti nim půjčují s úrokem 6 až 13 %.[11] Rozdíl v úroku mezi P2P platformami je dán zejména v tom, že Bankerat s Benefi se soustředí zejména na klienty, kterým již banky půjčit nechtějí, zatímco Zonky i na běžné klienty bank.

Reference[editovat | editovat zdroj]

  1. ZOPA.COM. About Zopa | Zopa.com. www.zopa.com [online].  [cit. 2017-11-15]. Dostupné online.  (anglicky) 
  2. Investment Statistics | Funding Circle. www.fundingcircle.com [online].  [cit. 2017-11-15]. Dostupné online.  (en-gb) 
  3. Lending Club Statistics | LendingClub. www.lendingclub.com [online].  [cit. 2017-11-15]. Dostupné online.  (anglicky) 
  4. Subscribe to read. Financial Times [online].  [cit. 2017-11-15]. Dostupné online.  
  5. HANUSOVÁ, Jitka. CEO Zonky Novák: Překročili jsme miliardu, na trhu chceme 10 % - Roklen24.cz. Parametr "periodikum" je povinný! 2017-07-27. Dostupné online [cit. 2017-11-15]. (cs-CZ) 
  6. Lidé lidem. Peer-to-peer půjčky: Snazší cesta k úvěru i výhodná investice. Peníze.cz. . Dostupné online [cit. 2017-11-16]. (česky) 
  7. V Česku se rozjíždí on-line půjčování napřímo a bez bank. iDNES.cz [online]. 2015-02-12 [cit. 2017-11-16]. Dostupné online.  
  8. a b PESLAR, Oldřich. P2P úvěrování a jeho právní úprava v České republice [online]. [cit. 2017-11-15]. Dostupné online.  
  9. Investice na P2P a P2B platformách. Kolik nesou a jaká jsou rizika. Peníze.cz. . Dostupné online [cit. 2017-11-15]. (česky) 
  10. a b Půjčky od lidí - přestanou být banky třeba?. www.pujcka.co [online].  [cit. 2017-11-16]. Dostupné online.  
  11. a b Lidé půjčují lidem. Srovnání P2P platforem. Peníze.cz. . Dostupné online [cit. 2017-11-15]. (česky) 
  12. Úvěry z banky jsou již pasé, nyní vedou P2P půjčky. Víte, kde je sjednat?. www.pujcka.co [online].  [cit. 2017-11-16]. Dostupné online.